中國(guó)儲(chǔ)能網(wǎng)訊：煤炭行業(yè)在經(jīng)歷了一場(chǎng)持續(xù)三年多的價(jià)格慘跌之后，日子稍微過(guò)得順當(dāng)點(diǎn)兒，就被電力這個(gè)最親密的“冤家”給杠上了。
3月17日，寧夏七大電企已向?qū)幭幕刈遄灾螀^(qū)經(jīng)信委上書，稱由于煤價(jià)大漲，電量下滑，火電企業(yè)已處于全面虧損狀態(tài)，希望能盡快降低煤價(jià)。
近日數(shù)份落款為“神華寧煤集團(tuán)運(yùn)銷公司”的書面“溫馨提示”在煤炭行業(yè)圈內(nèi)刷屏。這份題為“溫馨提示”的提示顯得底氣十足。在回應(yīng)寧夏7家大型火電企業(yè)要求大幅降低煤炭合同價(jià)格的訴求時(shí)，“提示”表示：一分也不降，否則從4月1日起將斷供。
消息一出，瞬間點(diǎn)爆整個(gè)煤炭圈。煤炭界為之叫好，電廠圈則一片抱怨。實(shí)際上，煤電之間是一對(duì)相互依存的“冤家”，相互之間的拉鋸博弈長(zhǎng)期存在。不過(guò)，業(yè)內(nèi)人士表示，此次矛盾如此激化卻實(shí)屬罕見。
此外，此次矛盾的引爆是全國(guó)兩會(huì)結(jié)束剛剛兩天，時(shí)機(jī)點(diǎn)也耐人尋味。有煤炭界人士表示，表面上看，電力行業(yè)試圖借助政府向煤炭行業(yè)施壓，實(shí)際上，在市場(chǎng)煤計(jì)劃電的體制下，電力向政府施壓倒逼電價(jià)上漲的意味更濃。
業(yè)內(nèi)認(rèn)為，目前煤炭處于供不應(yīng)求的狀態(tài)，高價(jià)買煤都較為緊張，降價(jià)不太現(xiàn)實(shí)。煤炭?jī)r(jià)格是市場(chǎng)價(jià)格，目前寧夏4500大卡動(dòng)力煤320元/噸的價(jià)格，如果換算成5500大卡動(dòng)力煤，并未超過(guò)此前煤電企業(yè)簽署的535元/噸長(zhǎng)協(xié)價(jià)。因此政府沒(méi)有可能去直接干預(yù)煤炭?jī)r(jià)格。
今年全國(guó)兩會(huì)上李克強(qiáng)總理所作《政府工作報(bào)告》已經(jīng)明確，今年要退出煤炭產(chǎn)能1.5億噸以上。3月22日，國(guó)家發(fā)改委召開煤炭行業(yè)去產(chǎn)能穩(wěn)供應(yīng)工作座談會(huì)，再一次明確，堅(jiān)持市場(chǎng)在資源配置中的決定性作用，更好地發(fā)揮政府的組織、協(xié)調(diào)和推進(jìn)作用，強(qiáng)化市場(chǎng)化法治化去產(chǎn)能。
種種跡象表明，煤炭去產(chǎn)能依然是政府工作的一大任務(wù)，政府直接干預(yù)釋放部分煤炭產(chǎn)能平抑煤價(jià)的可能性微乎其微。
煤電業(yè)績(jī)風(fēng)水輪流轉(zhuǎn)
近日，煤電上市公司陸續(xù)發(fā)布年報(bào)。
3月23日，中煤能源披露2016年度報(bào)告，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入606.32億元，歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)20.27億元，同比增約45.47億元。
中煤能源業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)逆轉(zhuǎn)有賴于煤炭市場(chǎng)形勢(shì)的改觀。根據(jù)年報(bào)，其煤炭業(yè)務(wù)板塊2016年毛利158.17億元，較上年上漲19.7%，毛利率33.9%，較上年增長(zhǎng)2.5%，在所有板塊業(yè)務(wù)中屬最高。
中煤能源在年報(bào)中分析道：“2016年，國(guó)家深入推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，煤炭市場(chǎng)形勢(shì)明顯改觀，煤炭?jī)r(jià)格氣溫回升。公司緊跟市場(chǎng)變化，科學(xué)有序組織生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，積極優(yōu)化市場(chǎng)布局和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，主動(dòng)作為，搶抓市場(chǎng)，全年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)扭虧為盈”。
有上述類似表述的還有“中國(guó)第一大煤炭上市公司”中國(guó)神華，前不久，其因大方派息引來(lái)不少關(guān)注。據(jù)近期披露的2016年年報(bào)，中國(guó)神華2016年實(shí)現(xiàn)歸屬于公司股東的凈利潤(rùn)227.12億元，較上年上漲40.7%，其中煤炭業(yè)務(wù)板塊毛利率較上年上升4.9%，達(dá)到20.9%。
但相較于煤炭行業(yè)的欣欣向榮，電力板塊卻苦不堪言。以中國(guó)神華的發(fā)電業(yè)務(wù)板塊為例，毛利率較上年下降8.3%，營(yíng)業(yè)成本卻同比上升8%，營(yíng)業(yè)收入下降4.4%。
五大發(fā)電集團(tuán)旗下上市公司的情況也大抵如此。除國(guó)電電力2016年度業(yè)績(jī)快報(bào)顯示凈利潤(rùn)預(yù)增外，華能國(guó)際2016年報(bào)顯示，其歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)同比下降36.06%，華電國(guó)際預(yù)計(jì)2016年年度實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)較上年同期減少47%至57%;大唐發(fā)電2016年歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-26.23億元。
值得注意的是，相較于2013年電企超九成“發(fā)大財(cái)”、而煤企凈利潤(rùn)同比卻大幅下降的情況，煤電企業(yè)雙方的境地可謂是“風(fēng)水輪流轉(zhuǎn)”。
隨著2013年～2016年初煤價(jià)持續(xù)走低，發(fā)改委連續(xù)4次下調(diào)上網(wǎng)電價(jià)，其中兩次(2015年4月20日和2016年1月1日)還相應(yīng)下調(diào)了工商業(yè)銷售電價(jià)，通過(guò)這樣的措施，降低了發(fā)電企業(yè)的利潤(rùn)增速，并向中小微企業(yè)讓出一部分利，減輕了它們的負(fù)擔(dān)。
3月7日，寧夏境內(nèi)7家火力發(fā)電企業(yè)聯(lián)名向自治區(qū)經(jīng)信委提交報(bào)告，反映自身經(jīng)營(yíng)困難。報(bào)告稱，2016年以來(lái)，神華寧煤集團(tuán)區(qū)內(nèi)煤炭出礦合同價(jià)由200元/噸，先后多次漲價(jià)至目前的320元/噸，并且?guī)?dòng)了區(qū)內(nèi)周邊市場(chǎng)煤價(jià)上漲。
根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)，2016年，電力、熱力生產(chǎn)和供應(yīng)業(yè)的利潤(rùn)總額下降了17.5%，煤炭開采和洗選業(yè)則增長(zhǎng)了223.6%。而在2013年，則是截然相反的境況，由于煤價(jià)下跌，煤炭開采和洗選業(yè)的利潤(rùn)總額下降了33.7%，而電力、熱力生產(chǎn)和供應(yīng)業(yè)由于成本下降，利潤(rùn)總額增長(zhǎng)了44%。
從統(tǒng)計(jì)局公布的數(shù)據(jù)看出，發(fā)電企業(yè)的叫苦也是情有可原的。據(jù)中國(guó)礦業(yè)報(bào)記者了解，按照目前的火電上網(wǎng)電價(jià)，火電企業(yè)確實(shí)處于虧損狀態(tài)。不過(guò)考慮到前兩年火電企業(yè)利潤(rùn)較好，目前電力行業(yè)尚未出現(xiàn)大面積虧損的嚴(yán)重局面。
寧夏煤電矛盾的特殊性
寧夏做為一個(gè)西北傳統(tǒng)富煤省份，之前一直是煤炭調(diào)出省，為何在東南沿海市場(chǎng)都尚未出現(xiàn)明顯的煤電矛盾的情況下，而發(fā)生這樣的事情，的確有其特殊性。
據(jù)了解，寧夏地區(qū)煤企以神華寧煤為首，2016年全年，寧夏地區(qū)共產(chǎn)原煤6728.4萬(wàn)噸，而神華寧夏去年產(chǎn)量在6000萬(wàn)噸以上水平，可以說(shuō)神華寧夏在當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)占有絕對(duì)領(lǐng)導(dǎo)地位，其話語(yǔ)權(quán)和其他省份的重點(diǎn)煤企對(duì)比，優(yōu)勢(shì)更加明顯。
多數(shù)電廠都是寧東能源化工基地的配套設(shè)施，不少電廠建設(shè)初期都是按照寧東礦井煤炭指標(biāo)設(shè)計(jì)的。而外煤調(diào)入寧夏，面臨運(yùn)輸?shù)确矫娴睦щy，鐵路屬蘭州局管轄，外調(diào)煤可能牽扯跨局運(yùn)輸，量跟不上，汽車又受超載等方面限制，加上省內(nèi)對(duì)外調(diào)煤也不持鼓勵(lì)態(tài)度，所以當(dāng)?shù)仉姀S還是選擇采購(gòu)寧煤的煤為主，這樣寧煤在當(dāng)?shù)氐淖h價(jià)能力超強(qiáng)。
寧煤集團(tuán)的煤制油項(xiàng)目去年開始投產(chǎn)后，每年消耗煤炭近2000萬(wàn)噸左右，而其整體產(chǎn)能并未增加的情況下，造成當(dāng)前煤炭資源供應(yīng)進(jìn)一步趨緊，即使部分電廠補(bǔ)采購(gòu)，寧煤也完全有能力通過(guò)其煤化工項(xiàng)目將其消化，而且其二期煤制油計(jì)劃2018年6月申報(bào)核準(zhǔn)，煤化工這塊對(duì)煤炭的需求能力進(jìn)一步加大，這為煤企在談判桌上增添了更多的籌碼。可以說(shuō)寧夏地區(qū)出現(xiàn)的本次事件，應(yīng)該是必然中的偶然。
另外值得關(guān)注的就是西北地區(qū)目前有大量的新型煤化工項(xiàng)目已經(jīng)投產(chǎn)或即將投產(chǎn)，還有大量跑馬圈地準(zhǔn)備上馬的，這些項(xiàng)目集中在陜西、內(nèi)蒙古等西北富煤省份。
據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2017年3月，中國(guó)煤制油(不含MTG類型，下同)裝置運(yùn)行總能力為703萬(wàn)噸/年。山西潞安煤制油一期180萬(wàn)噸/年項(xiàng)目計(jì)劃于2017年7月份投產(chǎn)，令外伊泰杭錦旗120萬(wàn)噸/年精細(xì)化學(xué)品項(xiàng)目2017年6月計(jì)劃投料試車，2017年中國(guó)煤制油裝置運(yùn)行總能力將達(dá)到1003萬(wàn)噸/年。按照4比1左右的出油比，僅煤制油項(xiàng)目耗煤就將達(dá)到4000萬(wàn)噸左右水平。另外“十三五”期間，還將有多套煤制油項(xiàng)目將落成，屆時(shí)中國(guó)煤制油運(yùn)行總裝置能力將達(dá)到3175萬(wàn)噸/年，其中多數(shù)項(xiàng)目在西北地區(qū)，屆時(shí)煤炭需求將超過(guò)億噸水平。
除了煤制油以外，西北地區(qū)還有大量的煤制氣、煤制烯烴、煤制乙二醇已建和在建項(xiàng)目，其都有煤耗量巨大的特點(diǎn)，未來(lái)對(duì)整個(gè)西北地區(qū)的煤炭消耗量將是非常巨大的。當(dāng)前通過(guò)資源優(yōu)勢(shì)，將煤炭就地轉(zhuǎn)化，相比附加值很低的單純煤炭買賣，這樣可以提高產(chǎn)值和利用率，無(wú)疑是大趨勢(shì)。
同樣，這些原本富煤的省份，一方面要滿足自身的煤化工巨量需求，還要保證龐大的中東部煤炭的需求，市場(chǎng)整體供需格局有可能會(huì)出現(xiàn)較大變化，甚至在煤炭產(chǎn)能不明顯釋放的情況下，類似本次寧夏煤電矛盾突出的問(wèn)題可能會(huì)在其他西北省份上出現(xiàn)。
煤電根本矛盾不在煤價(jià)
隨著煤炭?jī)r(jià)格的大幅反彈，數(shù)年來(lái)一直為火電企業(yè)樂(lè)享的低煤價(jià)紅利走向終結(jié)。這種顛覆性的結(jié)果，一時(shí)是很難讓人適應(yīng)的。
成本上升與產(chǎn)能過(guò)剩壓力懸頂，近年來(lái)被隱匿的“煤電頂牛”矛盾再度彰顯，尤其是電企發(fā)聲動(dòng)作不斷。無(wú)論是“兩會(huì)”期間向發(fā)改委請(qǐng)?jiān)?，還是日前向地方政府聯(lián)合上書，這一連串動(dòng)作表明，煤電矛盾出現(xiàn)升級(jí)特征。
實(shí)際上，煤電矛盾是一個(gè)老生常談的問(wèn)題，在市場(chǎng)煤計(jì)劃電的體制下，煤價(jià)去年一年基本翻倍，年前雖有一定回落，但是年后又再次拉漲，尤其是港口市場(chǎng)煤價(jià)格，已經(jīng)接近700元/噸的關(guān)口，而上網(wǎng)電價(jià)一直沒(méi)有調(diào)整。而電力行業(yè)目前也面臨不小產(chǎn)能過(guò)剩壓力，很難有辦法通過(guò)其他途徑轉(zhuǎn)移壓力，所以這種矛盾很難在根本上解決。
暫時(shí)來(lái)看，電力體制改革進(jìn)展有限，主要還是通過(guò)政府疏導(dǎo)為主，一方面是要求重點(diǎn)煤企和重點(diǎn)電廠用低于市場(chǎng)價(jià)的價(jià)格簽訂長(zhǎng)協(xié)煤，保證重點(diǎn)電廠的利潤(rùn)，維持其發(fā)電積極性。另外各地方政府，在電煤供應(yīng)偏緊，價(jià)格過(guò)高的情況下，也相繼出臺(tái)保電煤政策，部分還有指導(dǎo)價(jià)和省內(nèi)重點(diǎn)價(jià)等手段，要求省內(nèi)煤企讓利于電廠，穩(wěn)定電力供應(yīng)。
專家表示，“煤電頂?！钡谋澈螅抢嬷疇?zhēng)，更是上游供應(yīng)商與下游使用者之間的博弈。在解決上下游之爭(zhēng)的過(guò)程中，市場(chǎng)力量一直在發(fā)揮作用。例如，不少大型電企與煤炭企業(yè)都簽署有“長(zhǎng)協(xié)煤”協(xié)議，但由于涉及煤炭總量在整個(gè)市場(chǎng)中占比較低，對(duì)于整個(gè)煤電市場(chǎng)影響有限。同時(shí)，政府這只“看不見的手”也一直在進(jìn)行協(xié)調(diào)和干預(yù)。
有業(yè)內(nèi)人士透露，由于中國(guó)煤炭用量大，且煤質(zhì)變化快，類似有色金屬的收儲(chǔ)政策并不適宜煤炭行業(yè);相對(duì)來(lái)說(shuō)，此前出臺(tái)的煤電聯(lián)動(dòng)政策在解決“煤電頂牛”方面曾發(fā)揮了積極作用，但由于受到諸多因素的影響，作為一項(xiàng)旨在反映市場(chǎng)變動(dòng)、彌補(bǔ)市場(chǎng)不足的經(jīng)濟(jì)政策，該政策也存在聯(lián)動(dòng)不及時(shí)和聯(lián)動(dòng)幅度不到位等不足。
可以肯定的是，在沒(méi)有“釜底抽薪”式舉措出臺(tái)之前，煤電頂?，F(xiàn)象還將長(zhǎng)期存在，雙方的僵持狀態(tài)仍將持續(xù)。從根源來(lái)說(shuō)，煤電之間矛盾的深層次原因仍應(yīng)從“市場(chǎng)煤”與“計(jì)劃電”之間找尋。雖然我國(guó)的電力體制改革先于煤炭，但煤炭要先于電力行業(yè)實(shí)行了市場(chǎng)化定價(jià)。
不過(guò)，電力體制改革絕對(duì)不是簡(jiǎn)單的上調(diào)電價(jià)。電價(jià)調(diào)整事關(guān)民生大計(jì)和各行各業(yè)等方方面面，牽一發(fā)而動(dòng)全身。
要從根本上解決綿亙多年的“煤電頂?！眴?wèn)題，一方面，需要電力企業(yè)抓住每一次調(diào)整結(jié)構(gòu)的時(shí)機(jī)，提高效率，淘汰落后，降低能耗，增強(qiáng)自身消耗一次能源價(jià)格上漲的因素，以提高自己的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力;另一方面，也需要政府繼續(xù)推進(jìn)電力體制改革，掃清煤炭和電力行業(yè)內(nèi)外部的一系列體制性障礙。
