氫能源再獲市場關(guān)注。近日法國零部件供應(yīng)商佛吉亞獲得現(xiàn)代汽車公司的重要訂單，將為現(xiàn)代汽車提供燃料電池汽車的儲(chǔ)氫系統(tǒng)，包括1萬臺(tái)儲(chǔ)氫罐。所有產(chǎn)品均將由位于法國的佛吉亞全球技術(shù)中心進(jìn)行生產(chǎn)，2021年初開始交付。此前，現(xiàn)代自動(dòng)車株式會(huì)社副社長李仁哲就表示，現(xiàn)代汽車將在中國四川工廠生產(chǎn)氫燃料整車，進(jìn)行本土化的研發(fā)，加深與中國合作伙伴進(jìn)行氫燃料的資源互補(bǔ)，并通過租賃的模式進(jìn)行運(yùn)營和落地。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，氫能源正成為國家大力推動(dòng)發(fā)展的新型清潔能源，未來有望在燃料電池汽車領(lǐng)域開始實(shí)施“十城千輛”計(jì)劃，繼續(xù)享受國家和地方的高額補(bǔ)貼，終端銷量有望迎來大幅增長。而加氫站作為氫能源發(fā)展的關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施，享受補(bǔ)貼傾斜，在“十城千輛”計(jì)劃中有望先于終端爆發(fā)增長。
事件催化 氫能應(yīng)用加速落地
氫能源去年在資本市場一度大熱，近日再獲市場關(guān)注。
今年1月，位于北京亦莊的北京新研創(chuàng)能科技有限公司(簡稱“新研創(chuàng)能”)，研發(fā)了一款六旋翼氫燃料電池?zé)o人機(jī)，不間斷飛行331分鐘，打破了由中航技進(jìn)出口有限責(zé)任公司和深圳市科比特航空科技有限公司聯(lián)合推出的多旋翼無人機(jī)HYDrone-1800于2016年創(chuàng)造的270分鐘的原世界紀(jì)錄。
據(jù)了解，新研創(chuàng)能于2018年獲得中關(guān)村首批高精尖培育項(xiàng)目 “氫燃料電池多旋翼無人機(jī)產(chǎn)業(yè)化”，經(jīng)過一年努力，開發(fā)出功率密度高、重量輕、體積小的2千瓦級(jí)金屬板燃料電池空冷電堆及系統(tǒng)，并成功集成在無人機(jī)上。
近日法國零部件供應(yīng)商佛吉亞獲得現(xiàn)代汽車公司的重要訂單，將為現(xiàn)代汽車提供燃料電池汽車的儲(chǔ)氫系統(tǒng)，包括1萬臺(tái)儲(chǔ)氫罐。所有產(chǎn)品均將由位于法國的佛吉亞全球技術(shù)中心進(jìn)行生產(chǎn)，2021年初開始交付。
早在1月12日，中國召開的電動(dòng)車百人會(huì)論壇上，現(xiàn)代自動(dòng)車株式會(huì)社副社長李仁哲就表示，現(xiàn)代汽車將在中國四川工廠生產(chǎn)氫燃料整車，進(jìn)行本土化的研發(fā)，加深與中國合作伙伴進(jìn)行氫燃料的資源互補(bǔ)，并通過租賃的模式進(jìn)行運(yùn)營和落地。他表示，現(xiàn)代汽車將在2030年完成在中國投放1000輛氫燃料汽車。
近日，濰坊市公共資源交易中心網(wǎng)站公示了濰坊市公共交通總公司100輛新能源公交車采購中標(biāo)結(jié)果，共有3家單位中標(biāo)，合計(jì)約2.6億元。中標(biāo)單位分別為中通客車控股股份有限公司、揚(yáng)州亞星客車股份有限公司、鄭州宇通客車股份有限公司。其中，中通客車中標(biāo)氫燃料公交車40輛，中標(biāo)金額10396萬元;亞星客車中標(biāo)氫燃料公交車30輛，中標(biāo)金額為7799.4萬元;宇通客車中標(biāo)氫燃料公交車30輛，中標(biāo)金額為7797萬元。
事件前瞻 政策發(fā)力彌補(bǔ)氫能短板
2018年以來，國家對(duì)氫能源的重視和支持力度不斷升溫。去年12月，前科技部部長萬鋼在《人民日?qǐng)?bào)》發(fā)表署名文章 “促進(jìn)新能源汽車產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展”，指出“我國氫能來源廣泛，既有大量的工業(yè)副產(chǎn)氫氣，又有大量的棄風(fēng)棄光電、低谷電等可供制氫的存量資源?！?
此外，萬鋼還指出，“建設(shè)氫能基礎(chǔ)設(shè)施任務(wù)更為緊迫。發(fā)達(dá)國家把氫作為能源管理，創(chuàng)制了科學(xué)安全的氫加注站建設(shè)和車載氫罐技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和檢測(cè)體系，有力推動(dòng)了燃料電池汽車商業(yè)化。我國仍把氫作為?；饭芾?，管理理念不同制約了我國氫能的利用。建議相關(guān)部門抓緊研究借鑒，制定科學(xué)安全的氫能、加氫站和儲(chǔ)氫罐技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，提升檢測(cè)能力，盡快破除制約氫能和燃料電池汽車發(fā)展的標(biāo)準(zhǔn)檢測(cè)障礙和市場準(zhǔn)入壁壘，加強(qiáng)和完善氫能生產(chǎn)、儲(chǔ)運(yùn)和供銷體系建設(shè)。”
安信證券認(rèn)為未來政策將從兩方面發(fā)力，大幅降低氫能的使用成本，彌補(bǔ)氫能源發(fā)展的短板。
第一，氫能源管理模式的升級(jí)。相較于以往的 “?；饭芾怼保澳茉垂芾怼毕碌臍淠茉磸臏?zhǔn)入壁壘到生產(chǎn)、儲(chǔ)運(yùn)和供銷體系上都會(huì)發(fā)生巨大的變化，有助于成本的大幅降低。
第二，推動(dòng)加氫等設(shè)施建設(shè)。加快落實(shí)此前提出的加氫站建設(shè)規(guī)劃，燃料電池繼續(xù)享受高于電動(dòng)車的補(bǔ)貼，燃料電池汽車的“十城千輛”推廣計(jì)劃于2019年正式實(shí)施。通過高補(bǔ)貼快速擴(kuò)大規(guī)模，通過量產(chǎn)壓低成本。
為了加速氫能的發(fā)展進(jìn)程，我國近年來相繼出臺(tái)了 《節(jié)能與新能源汽車技術(shù)路線圖》、《中國氫能產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展藍(lán)皮書(2016)》等發(fā)展規(guī)劃，提出了2020年建成100座加氫站、2030年建成1000座加氫站的規(guī)劃。2018年建成的加氫站不超過25座，這意味著加氫站數(shù)量在2年內(nèi)需要增長3倍以上。
投資機(jī)會(huì) 加氫環(huán)節(jié)成為布局首選
根據(jù) 《中國氫能產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展藍(lán)皮書》顯示，到2030年，中國燃料電池車輛保有量達(dá)200萬，行業(yè)產(chǎn)值突破萬億元。在“氫能熱”大潮裹挾下，目前我國氫能及燃料電池產(chǎn)業(yè)集群已然形成，整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈布局初見雛形，產(chǎn)業(yè)正迅速駛?cè)搿翱燔嚨馈薄?
國金證券認(rèn)為，燃料電池產(chǎn)業(yè)還處于導(dǎo)入期，距離產(chǎn)業(yè)走向成熟期是一個(gè)漫長的階段，越來越多的上市公司加入行業(yè)。站在當(dāng)前階段，建議從兩方面思路遴選標(biāo)的：產(chǎn)業(yè)鏈布局完善標(biāo)的，建議關(guān)注美錦能源、雪人股份、大洋電機(jī)、雄韜股份;估值處于合理區(qū)間+氫能持續(xù)布局公司，建議關(guān)注嘉化能源。
中信證券指出，布局相關(guān)材料、相關(guān)資源(高純度氫氣生產(chǎn))的企業(yè)將獲得長期穩(wěn)定的巨大成長空間;持續(xù)看好傳統(tǒng)業(yè)務(wù)經(jīng)營穩(wěn)定，且在上述兩個(gè)領(lǐng)域穩(wěn)健布局的優(yōu)質(zhì)標(biāo)的。推薦兩條投資主線：第一、氯堿產(chǎn)業(yè)和裂解脫氫兩個(gè)領(lǐng)域具有較大概率成為未來氫氣的主要來源，當(dāng)前具備布局且技術(shù)領(lǐng)先的企業(yè)將獲得較大成長空間，重點(diǎn)推薦鴻達(dá)興業(yè)和衛(wèi)星石化，建議關(guān)注嘉化能源、東華能源、齊翔騰達(dá)、海越股份;第二、配套材料空間巨大，關(guān)注擁有技術(shù)儲(chǔ)備的相關(guān)標(biāo)的，建議關(guān)注東岳集團(tuán)和華昌化工。
安信證券認(rèn)為，氫能源正成為國家大力推動(dòng)發(fā)展的新型清潔能源，未來有望在燃料電池汽車領(lǐng)域開始實(shí)施 “十城千輛”計(jì)劃，繼續(xù)享受國家和地方的高額補(bǔ)貼，終端銷量有望迎來大幅增長。而加氫站作為氫能源發(fā)展的關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施，享受補(bǔ)貼傾斜，在“十城千輛”計(jì)劃中有望先于終端爆發(fā)增長。
對(duì)于具體投資標(biāo)的，安信證券建議重點(diǎn)關(guān)注加氫站相關(guān)標(biāo)的：厚普股份、美錦能源、京城股份等，制氫儲(chǔ)氫相關(guān)標(biāo)的：華昌化工、富瑞特裝、濱化股份等。
除了加氫環(huán)節(jié)，安信證券同樣建議關(guān)注燃料電池汽車產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)公司：質(zhì)子交換膜：雄韜股份、同濟(jì)科技、濰柴動(dòng)力等;電極催化劑：貴研鉑業(yè)等;雙極板：安泰科技等;空氣壓縮機(jī)：雪人股份、漢鐘精機(jī)等;燃料電池系統(tǒng)：雄韜股份、德威新材、全柴動(dòng)力、長城電工、南都電源、上汽集團(tuán)等;商用車：福田汽車、金龍客車、宇通客車等。
